Удар под отдых

Приближение финансового кризиса российские туркомпании почувствовали задолго до того, как начали падать фондовые индексы. По данным седьмого ежегодного рейтинга «Туринфо» «Крупнейшие туристические компании России», валовая выручка лидеров отечественного туррынка в 2008 году выросла на 55%, до почти $9 млрд, но темпы роста бизнеса были уже не те, что в 2007-м, когда этот показатель увеличился на 73%. Предкризисный 2008-й год рискует войти в историю как самый доходный для росийского турбизнеса: Ростуризм прогнозирует, что в 2009-м выездной турпоток может сократиться на четверть.

Тимур Бордюг

Выручка у туроператоров росла медленнее на фоне заметного роста турпотока, что позволяет предположить снижение показателей доходности на одного клиента. По данным Росстата за три квартала 2008 года, из страны за рубеж с целью туризма выехало россиян на 24,3% больше – 8,962 млн. Годом ранее выездной турпоток за аналогичный период вырос на 21,7%. Весьма существенно на бизнес-лидеров туррынка повлияли ценовые войны лета`2008 на ключевых массовых направлениях, которые наблюдатели назвали одними из едва ли не самых ожесточенных за последние годы. Хотя в целом снижение доходности на одного клиента, безусловно, можно объяснить и рядом других причин, в частности, проявившимся в последние предкризисные месяцы желанием россиян сократить расходы на путешествия.

Замедление темпов роста выручки почти не коснулось компании из первой десятки. Заработав 67% всех денег, собранных участниками рейтинга - $5,985 млрд., они показали в среднем 70,5-процентный рост выручки. Так, «Интурист» показал выручку в $938,5 млн., что на 78,7% больше прошлогодних показателей, «Капитал Тур» - $650 млн. (+81,31%), группа OTI - $541,87 (+84%), несколько медленнее рос оборот у «Невы» - $608,76 (+61,56%), а также у «Натали Турс» - $650 млн. (+36,84%).

В первой двадцатке средние темпы роста были уже несколько ниже - 65,1%. А несколько компаний даже показали отрицательную динамику. Например, у группы «ИнтАэр» выручка снизилась на 7,62%, до $123,42 млн. Другие крупные туроператоры показали незначительный прирост: «ПАК Групп» заработал $152,3 млн, всего на 5,69% больше, чем в 2007 году. «Академсервис», «Ланта-тур вояж» и «Библио-Глобус» продемонстрировали прирост выручки на 34,45%, 20,89% и 35,18% соответственно. Суммарно на компании из топ-20 пришлось 84,46% валовой выручки участников рейтинга или $7,544 млрд.

Количество клиентов росло у участников рейтинга гораздо медленнее финансовых показателей. Отрицательный прирост по общему числу обслуженных клиентов показало значительно большее число компаний, чем отрицательный рост выручки. У туроператорских структур крупных российских авиакомпаний - «S7», «Трансаэро», «Уральских авиалиний», и просто агентств, основная часть бизнеса которых приходится на продажу билетов, число клиентов сократилось либо выросло незначительно: у S7 Tour - на 5,5%, у клуба путешествий «Крылья» - на 11,29%, а у «Трансаэро турс» и вовсе упало на 5,42%.

Лидеры снялись с мест

Расстановка сил в первой двадцатке изменилась кардинально. Свои места сохранили лишь «Интурист», оставшийся на первой строчке, и группа OTI, по-прежнему удерживающая восьмое место. Однако вплотную к лидеру рейтинга подошел туроператор TEZ Tour, занявший второе место с выручкой в $920 млн и 1,1 млн отправленных туристов, а также не присутствовавшая в рейтинге за 2007 год компания «Пегас-Туристик» с 870 тыс. туристов и выручкой в $670 млн. Оба туроператора отказались предоставить информацию о себе, но поскольку это одни из крупнейших игроков российского туристического рынка, мы решили, что без них рейтинг был бы неполным. Показатели обеих компаний были определены, исходя из проведенной нами экспертной оценки.

Впервые оценивать обороты TEZ Tour нам пришлось еще при публикации прошлогоднего рейтинга. Тогда компания предоставила очевидно заниженные данные и было решено оценить ее показатели, исходя из результатов исследования туристических потоков, которое «Туринфо» проводило в начале 2007 года. В этом году мы даем более сбалансированную оценку, полученную в ходе опроса 10 экспертов, к которым мы обратились с просьбой оценить количество туристов, обслуженных в 2008 году TEZ Tour и «Пегас-Туристик». В роли экспертов выступили представители крупных туроператоров и авиакомпаний, активно работающих на чартерном рынке. Опрос показал, что данная нами в прошлом году оценка оборотов «TEZ Tour - $425 млн, была сильно занижена. Однако наши эксперты единодушно признали завышенной и цифру, которую в сентябре прошлого года обнародовал в своем официальном заявлении о начале работы с TEZ Tour испанский принимающий туроператор Grup Serhs - 1 млрд евро годового оборота и 2,2 млн обслуженных туристов. Впоследствии ни Grup Serhs, ни TEZ Tour эти цифры не комментировали. Самые же оптимистичные же оценки опрошенных нами экспертов, оценивавших показатели лишь российского офиса TEZ Tour без учета подразделений компании в странах Балтии и на Украине, а также принимающего туроператора и цепочки гостиниц в Турции, лишь ненамного превышали $1 млрд.

Резкий рост показала компания «Капитал Тур», поднявшаяся с 7-ой на 4-5 строчку. Она увеличила свою выручку на 81,3%, до $650 млн, при этом количество обслуженных клиентов выросло в 2,5 раза - до 1,97 млн. В компании не скрывают, что большая их часть - 1,55 млн, это покупатели билетов - авиа- и железнодорожных. Причем количество последних резко выросло после того, как «Капитал-тур» запустил в прошлом году проект по продаже железнодорожных перевозок. Руководство туроператора утверждает, что сразу же после этого по объемам продаж компания вышла на одно из первых мест в стране. «Следует также принимать во внимание, что действующие системы отчетности в бизнесе по продаже авиабилетов устроены так, что каждый авиаперелет фактически учитывается дважды, - отмечает президент компании «Натали турс» Владимир Воробьев. - Билет в оба конца расценивается как две проданных авиаперевозки». Помимо билетов значительную часть выручки - $82,5 млн, «Капиталу» дала консолидация чартерных рейсов - низкомаржинальный бизнес с большими оборотами.

Надо отметить, что сама «Натали Турс» вполне могла бы претендовать на более высокое место в рейтинге, если бы предоставила консолидированные данные по выручке. В прошлом году компания приобрела контрольный пакет специализирующегося на турах в Грецию туроператора «Пантеон», по экспертным оценкам примерно за $1 млн. Выручка этой компании за 2008 год составила $23,38 млн и позволила бы «Натали» занять третью строчку рейтинга, оставив позади «Пегас-Туристик» с $670 млн.

Еще один крупный продавец авиабилетов компания «Инна-тур», в разные годы стабильно занимавшая верхние строчки нашего рейтинга, в том числе первое место, в этом году в таблице отсутствует. Когда по итогам 2007 года она неожиданно опустилась со второй на шестую позицию, владелец «Инны» - холдинг «ВИП-Сревис», купивший туроператора в 2005 году у группы «Гута», объяснил это тем, что выводит из компании билетный бизнес, оставляя ей чисто туроператорские функции. «В 2008 году в нашем холдинге началась реструктуризация, в ходе которой весь билетный бизнес «Инны-тур» к лету 2009 года будет передан «ВИП-Сервису», а «Инна» целиком сосредоточится на туроператорстве, - объяснил «Туринфо» президент «ВИП-Сервиса» Вадим Мукоед. - Поэтому предоставить данные по каждой из компаний за 2008 год наш холдинг был не готов». Между тем, по оценке источников, близких к компании валовая выручка холдинга, являющегося на сегодня крупнейшим в России продавцом авиабилетов, составляет около $1,7 млрд.

В этом году значительно расширился топ-30 компаний - данные предоставили более десяти туроператоров, в прошлом году в рейтинге не участвовавших. Из них шесть компаний - «Асент Трэвел», «Южный Крест», «Аэроклуб», «Музенидис Трэвел», «Астравел» и «Мальдивиана», впервые прислали заполненные анкеты.

Помимо основной таблицы, в которой туроператоры ранжировались по валовой выручке, мы также отсортировали компании и по ряду других показателей - выручке от продажи авиабилетов, количеству обслуженных клиентов и выделили в отдельную таблицу крупнейшие региональные компании. В рейтинге традиционно отсутствует таблица, посвященная туроператорам по внутреннему туризму, хотя многие компании показывают значительные объемы в этом сегменте туристического рынка. Однако так как крупнейшие компании, работающие на внутреннем рынке, - «РВБ Алеан», «Дельфин», «Орфей» и другие, как обычно оказались не готовы раскрывать информацию

Турбизнес меняет схемы

Рассылая анкеты потенциальным участникам проекта, мы столкнулись с ситуацией, когда руководители некоторых компаний отказывались их заполнять. Их беспокоило то, что в итоговой таблице они окажутся рядом с туроператорами, завысившими свои показатели в имиджевых целях, которые обанкротятся уже этой весной. Причем количество банкротств среди участников рейтинга, по мнению наших собеседников, будет значительным. «Данные 2008 года, которые вы запрашиваете, сейчас уже никого не интересуют - и клиентам, и коллегам жизненно важно знать текущее финансовое положение туроператора, - отказывался заполнять анкету совладелец компании, в итоге вошедшей в топ-15. - К тому же большинство предпочтет надуть щеки и завысит показатели». Было непросто убедить его в том, что подвести итоги последнего предкризисного сезона важно несмотря на кризис, а завышать оборот бессмысленно, так как большие валовая выручка и число обслуженных клиентов нельзя всерьез рассматривать как доказательство стабильности туристической компании. «В условиях падающего рынка большая выручка наоборот может стать дополнительным фактором риска: если большие объемы вовремя не скорректировать, то в условиях снижения маржинальности продаваемых туров размер генерируемых компанией убытков будет расти гораздо быстрее, чем у туроператора средней руки», - говорит президент «Интуриста» Александр Арутюнов.

Количество участников рейтинга в следующем году вряд ли заметно сократится, но существенные изменения в расстановке сил между основными игроками произойти могут, признают руководители опрошенных «Туринфо» туроператоров. Гендиректор Coral Travel Джошкун Юрт отмечает, что на «радикальные изменения в первой двадцатке рассчитывать не стоит», а генеральный представитель компании TEZ Tour в России Александр Синигибский уверен, что «прежде всего следует ожидать качественных изменений». «В туризме с его изначально невысоким общим уровнем рентабельности многие компании, среди которых и заметные на рынке операторы, работали по принципу финансовой пирамиды, активно наращивая рыночную долю и не следя за показателями рентабельности, - говорит господин Синигибский. - На растущем рынке, каким являлась российская туристическая отрасль еще полгода назад, такая схема ведения бизнеса срабатывала, на падающем рынке подобная стратегия опасна».

«Первые полгода кризиса – август, осень и зимний сезон, принесли шесть банкротств, причем крупных туроператорских компаний за исключением «Детура» среди прекративших работу не было, - отмечает гендиректор компании «РЖД-тур» Дмитрий Горин. - Разорились два крупных продавца авиабилетов - «Авантикс» и «СОБИ», вышли из игры «Либра Холдидейз», «Вояж-Люкс» и «Альтус». Думаю, что к следующему году выживет большинство компаний, которые сегодня представлены в таблице, вопрос только, в каком качестве: до 30% вынуждены будут уйти с рынка – путем объединения или продажи бизнеса». По мнению эксперта, три-четыре оператора из первой двадцатки к концу этого года могут объединиться с другими игроками либо продать свой бизнес иностранным туристическим холдингам.

В том, что в 2009 году количество выезжающих за рубеж россиян, которые сегодня составляют основу клиентской базы для большинства участников туррынка, будет заметно сокращаться, уже никто не сомневается. «Интурист» в своем последнем квартальном отчете сделал неутешительный прогноз на 2009 год: выездной турпоток упадет на 22%, до 6,5 млн чел.

Мнение аналитиков «Интуриста» совпадает с тем, как видит ситуацию на туррынке руководитель Ростуризма Анатолий Ярочкин. В прошлую пятницу он заявил, что в 2009 году за рубеж отправится на 20-25% меньше российских туристов, чем в 2008. «По этому показателю мы, скорее всего, вернемся на уровень 2007 года», - сказал он. Ростуризм прогнозирует спад и на рынке въездного туризма - количество иностранцев, приезжающих в России, по его мнению, может сократиться до уровня 2006 года. В одном глава Ростуризма уверен - рост ждет сегмент внутреннего туризма: число россиян, отдыхающих на родине в 2008 году превысило 30 млн, а в 2009-м может вырасти на 4-5%, причем, возможно, за счет сокращения выезда.

В основе негативных прогнозов Ростуризма и туроператоров лежит тревожная ситуация с текущими продажами. Господин Ярочкин отметил, что особенно сильно участников рынка сильно тревожит отсутствие глубины продаж. «Россияне бронируют туры в различные страны буквально в последний момент», - констатировал он. Эти опасения подтверждают и участники рынка. «На некоторых летних направлениях у ряда не последних компаний глубина продаж упала очень существенно,- рассказал «Туринфо» Дмитрий Горин. - Спросом подтверждено всего 30% от запланированных ими на лето объемов, хотя год назад этот показатель был равен 50-70%».

Как составлялся рейтинг

В этом году «Туринфо» традиционно предложило российским туристическим компаниями заполнить анкеты, указав валовую выручку за 2008 год, количество обслуженных клиентов (проданные турпакеты - размещение в отеле и билет, а также реализованные компанией авиа и железнодорожные билеты). Для повышения степени достоверности данных принимались анкеты, заверенные печатью и подписью главы турфирмы либо главного бухгалтера. В некоторых случаях, когда присланные данные вызвали сомнения, мы просили предоставить подтверждающие их финансовые документы. В рейтинг были включены оценочные цифры по двум крупным туроператорам, не захотевшим раскрывать информацию о себе, - компаниям TEZ Tour и «Пегас-Туристик».

На начало марта в Федеральном реестре туроператоров, который ведет Ростуризм, насчитывалось 5 299 тыс туроператоров. Из них 3 231 тыс - в сфере международного туризма и почти 2 058 тыс - внутреннего. По оценке «Туринфо», операторов, у которых объем продаж составляет $1 млн и более, примерно 1 тыс. Еще меньше турфирм (операторов и агентств) с разветвленной и многочисленной сетью продаж либо имеющих объемы реализации выше среднего - более $2-3 млн. Таких компаний около 300. Из них 220 фирмам, ранее присылавшим информацию о себе для участия в нашем проекте, мы адресно отправили анкеты, пригласив их к участию в рейтинге`2008. Кроме того анкеты были трижды разосланы 7 тыс. пользователей, подписанным на новостную интернет-рассылку, которую ежедневно проводит «Туринфо».

В течение семи лет существования рейтинга количество фирм, готовых публиковать информацию о себе, почти не меняется – данные ежегодно присылает около 60 фирм. В прошлом году их было 54, в этот раз полную информацию предоставили 59 компаний.